Comment Maclear est réglementé : adhésion à la SRO, PolyReg et explication de la loi suisse

Maclear AG opère en tant qu'intermédiaire financier réglementé selon la loi suisse. L'entreprise est membre de PolyReg SRO — une organisation d'autorégulation supervisée par la FINMA — et se conforme à la loi suisse sur le blanchiment d'argent (AMLA), KYC et aux exigences du RGPD. Maclear n'est pas une banque et n'est pas directement supervisée par la FINMA. Un audit indépendant par Grant Thornton AG en novembre 2024 a confirmé la conformité réglementaire totale.

Que signifie "réglementé" pour une plateforme de crowdlending en Suisse

La Suisse n'émet actuellement pas de licence dédiée au crowdlending. Au lieu de cela, les plateformes qui intermédient des fonds entre investisseurs et emprunteurs doivent s'enregistrer en tant qu'intermédiaires financiers en vertu de la loi suisse sur le blanchiment d'argent (AMLA). Pour ce faire légalement, une entreprise doit rejoindre une organisation d'autorégulation (SRO) officiellement reconnue ou demander directement à la FINMA une supervision.

Maclear AG a choisi la voie de la SRO : elle est membre de PolyReg Services GmbH, une SRO reconnue par la FINMA. Cette adhésion autorise Maclear à agir en tant qu'intermédiaire financier en Suisse et de la Suisse vers les marchés internationaux.

L'adhésion à la SRO nécessite une conformité continue avec les normes AML, KYC et RGPD, des audits réguliers, des exigences de qualification des employés et le respect du propre règlement de PolyReg, qui est lui-même approuvé et supervisé par la FINMA.

Qu'est-ce que l'adhésion à la SRO et que signifie-t-elle pour les investisseurs de Maclear ?

Une SRO — Organisation d'Autorégulation — est un organisme autorisé par la FINMA à superviser les intermédiaires financiers qui opèrent en dehors du secteur bancaire. Selon la loi suisse, toute entreprise manipulant des fonds de tiers dans une capacité d'intermédiation financière doit être soit licenciée directement par la FINMA, soit affiliée à une SRO approuvée.

L'adhésion à la SRO a des conséquences opérationnelles concrètes :

Pour les investisseurs, l'adhésion à la SRO signifie que les opérations de Maclear ne sont pas auto-déclarées mais vérifiées de manière externe. Cela signifie également que la plateforme peut légalement traiter les fonds des investisseurs et intermédier des prêts sous la supervision réglementaire suisse.

Qu'est-ce que PolyReg Services GmbH ?

PolyReg Services GmbH est une organisation d'autorégulation suisse officiellement reconnue par la FINMA en vertu de l'article 24 de l'AMLA. Elle supervise les intermédiaires financiers non bancaires, y compris les plateformes de crowdlending, les gestionnaires d'actifs, les fiduciaires et les prestataires de services de paiement, et veille à ce qu'ils opèrent en conformité avec la loi suisse sur le blanchiment d'argent.

Vous pouvez vérifier l'adhésion de Maclear AG à PolyReg directement sur le registre de PolyReg : polyreg.ch. Maclear est membre depuis mai 2022.

Le rôle de PolyReg par rapport à Maclear :

• Émet et applique les règles de conformité AML que Maclear doit suivre

• Reçoit et examine les rapports de conformité de Maclear

• Réalise ou commande des audits des opérations de Maclear

• Peut sanctionner ou exclure des membres qui ne respectent pas les règles

• Fait des rapports à la FINMA et opère dans le cadre défini par la FINMA

PolyReg est analogue — en structure et en fonction — au cadre de licence du Fournisseur de Services de Financement Participatif Européen (ECSP) introduit par l'UE en 2023, bien que la réglementation suisse ait ses propres seuils et exigences spécifiques (voir ci-dessous).

Maclear et la FINMA : ce que les investisseurs doivent savoir

La FINMA est le principal régulateur financier de la Suisse. Elle délivre directement des licences et supervise les banques, les compagnies d'assurance et les sociétés de valeurs mobilières. Elle ne supervise pas directement les plateformes de crowdlending opérant sous des cadres SRO. Au lieu de cela, elle fixe les règles selon lesquelles les SRO comme PolyReg opèrent et tient les SRO responsables.

La relation fonctionne comme suit :

FINMA

  └── supervise et approuve → PolyReg SRO

                                                                   └── supervise → Maclear AG

Cela signifie que la supervision de la FINMA atteint Maclear indirectement — par le biais de PolyReg. Maclear est lié par le règlement de PolyReg, qui est lui-même lié par le cadre réglementaire de la FINMA.

Ce que cela signifie pour les investisseurs :

C'est la structure standard pour les plateformes de crowdlending européennes. L'équivalent dans l'UE est le cadre de licence ECSP — les plateformes opérant sous celui-ci ne sont également pas des institutions de dépôt et les fonds des investisseurs ne sont pas couverts par une assurance des dépôts.

Limitations réglementaires suisses qui s'appliquent à Maclear

Selon la loi suisse, les contraintes opérationnelles suivantes s'appliquent aux intermédiaires financiers dans la catégorie de Maclear :

Le modèle commercial de Maclear est structuré pour se conformer à ces deux contraintes. Les fonds ne sont conservés que pendant la période de collecte de fonds et transférés à l'emprunteur une fois le projet entièrement financé.

L'audit de Grant Thornton de novembre 2024

En novembre 2024, Maclear AG a été auditée par Grant Thornton AG — un cabinet d'audit suisse indépendant opérant selon des normes SRO approuvées par la FINMA. L'audit a validé la préparation de Maclear pour les activités de crowdlending et a confirmé le strict respect des réglementations AMLA suisses.

Grant Thornton AG est l'un des cabinets d'audit établis en Suisse et un auditeur reconnu dans le cadre de conformité SRO. L'audit a couvert les processus AML de Maclear, les procédures KYC et la conformité opérationnelle avec le règlement de PolyReg.

Maclear est-elle la même chose qu'une banque ?

Non. Maclear AG est un intermédiaire financier, pas une banque. Elle n'accepte pas de dépôts au sens légal, ne paie pas d'intérêts sur les fonds non investis et n'est pas couverte par l'assurance des dépôts bancaires suisses. Maclear connecte les investisseurs avec les emprunteurs et gère la structure légale des prêts. C'est le modèle standard pour les plateformes de crowdlending réglementées en Suisse et dans l'UE.

Maclear se conforme-t-elle au RGPD ?

Oui. Maclear AG se conforme au Règlement Général sur la Protection des Données (RGPD) de l'UE et à la Loi suisse sur la protection des données. La vérification d'identité est gérée par Sumsub, un fournisseur KYC mondial conforme aux deux cadres. Pour des détails complets sur le stockage et la protection des données, voir l'article 104.

Puis-je vérifier moi-même le statut réglementaire de Maclear ?

Oui. L'adhésion de Maclear AG à PolyReg est vérifiable publiquement sur polyreg.ch. L'entrée de Maclear AG dans le registre commercial suisse (UID CHE-115.674.165) est disponible via zefix.ch, le registre officiel des entreprises suisses.

Le crowdlending implique des risques, y compris la perte possible de capital. Les performances passées ne garantissent pas des rendements futurs. N'investissez que ce que vous pouvez vous permettre de perdre.

Divulgation réglementaire : Maclear AG, enregistrée en Suisse, membre de PolyReg SRO, une organisation d'autorégulation supervisée par la FINMA.