Mon argent est-il protégé sur Maclear ? Une réponse honnête sur la protection des investisseurs
12/06/2026
4 min
Maclear ne garantit pas le retour du capital car le crowdlending comporte des risques. Ce que Maclear fournit, c'est un ensemble de mécanismes de protection en couches : prêts garantis, le Fonds de Provision, et un processus de recouvrement structuré en cas de défaut ou de retard de paiement d'un emprunteur. Chaque projet subit une diligence raisonnable avant d'être listé.
Comment les fonds des investisseurs sont structurés sur Maclear
Maclear AG ne détient pas les fonds des investisseurs de manière permanente. Les dépôts sont consolidés pendant la période de collecte de fonds et transférés directement à l'emprunteur une fois le montant cible du prêt atteint. Pendant cette période, les fonds sont stockés dans des comptes de séquestre séparés gérés par des banques partenaires, et non dans les comptes opérationnels de Maclear.
Lorsque un investisseur clique sur "Investir", il entre dans un Accord d'Achat et de Cession de Créances. Dans cette structure, la propriété légale de la créance de prêt appartient à l'investisseur. Maclear agit en tant que Agent de Recouvrement et Agent de Garantie, gérant les remboursements et appliquant la sécurité au nom des investisseurs.
Ce que couvre le Fonds de Provision
Le Fonds de Provision est financé par 2 % de chaque projet qui atteint un financement complet. Il est conçu pour couvrir les paiements d'intérêts pendant les retards temporaires de l'emprunteur et ne garantit pas le remboursement du capital.
Si un emprunteur manque des paiements d'intérêts de plus de 3 jours, Maclear continue de payer les investisseurs à partir du Fonds de Provision tout en enquêtant sur le retard. Cela se poursuit à travers tout processus de recouvrement doux. Le Fonds de Provision ne garantit pas le retour du principal dans un scénario de défaut — ce recouvrement dépend de l'exécution des garanties et des procédures légales.
Le solde du Fonds de Provision est affiché publiquement sur la plateforme et est inclus dans les états financiers annuels audités de Maclear. Les audits sont réalisés par Grant Thornton AG.
Que se passe-t-il si un emprunteur fait défaut
Maclear suit un processus d'escalade défini :
Jour 3+: Le Fonds de Provision couvre les paiements d'intérêts. Maclear enquête.
Jour 30+: Le recouvrement de créances doux commence. Les paiements d'intérêts continuent à partir du Fonds de Provision.
Jour 60+: Maclear engage des procédures légales et commence l'exécution des garanties en tant qu'Agent de Garantie.
Jour 90+: La Cession Inverse de Créances est activée — Maclear devient le créancier principal, consolide l'exécution et distribue les fonds récupérés aux investisseurs de manière proportionnelle.
Maclear a eu un cas de défaut dans son histoire — Vibroedil. Il a été résolu par un accord de règlement. Le Fonds de Provision n'a pas été utilisé dans ce cas, et les investisseurs ont reçu 100 % de leurs investissements initiaux.
Maclear garantit-il que je récupérerai mon argent ?
Non. Le crowdlending n'est pas un produit de dépôt et ne comporte pas de garantie d'État. Les mécanismes de protection de Maclear — garanties, le Fonds de Provision et les procédures de recouvrement — réduisent considérablement la probabilité de perte, mais ne peuvent pas l'éliminer. Si vous investissez, il y a une possibilité que vous ne receviez pas le remboursement intégral du principal dans un scénario de pire cas.
Mes fonds sont-ils séparés de l'argent propre de Maclear ?
Oui. Les fonds des investisseurs sont détenus dans des comptes de séquestre séparés gérés par des banques partenaires, et non dans les comptes opérationnels de Maclear AG. Maclear traite les fonds des investisseurs uniquement pendant la durée de la période de collecte de fonds. Toute gestion des fonds est régie par l'Accord de Traitement des Paiements / Dépôt entre l'investisseur et Maclear AG agissant en tant qu'Agent de Paiement.
Que se passe-t-il si Maclear elle-même fait faillite ?
Les créances de prêt appartiennent aux investisseurs, pas à Maclear. Les contrats de prêt sous-jacents et les documents de cession de créance restent légalement valides indépendamment du statut opérationnel de Maclear AG. Pour le scénario complet couvrant la fermeture de la plateforme, voir Article.
Le crowdlending comporte des risques, y compris la perte possible de capital. Les performances passées ne garantissent pas les rendements futurs. Investissez uniquement ce que vous pouvez vous permettre de perdre.
Maclear AG, enregistrée en Suisse, membre de PolyReg SRO, une organisation d'autorégulation supervisée par FINMA.